Economía 

Poca certeza respecto a acuerdo en principio EEUU-China. El precio del oro y el índice dólar suben marginalmente (+0.1%, ambos), mientras que el precio del crudo retrocede 0.5% (WTI), en un entorno de moderada cautela tras reportes que indican que China condicionaría la compraría productos agropecuarios a EEUU a la quita de aranceles.

Expectativa de Brexit con acuerdo impulsa a la libra. Algunos miembros pro-Brexit del Parlamento británico han expresado que apoyarían un acuerdo de salida antes de este jueves, cuando se realizará una cumbre de líderes de la UE; sin embargo, funcionarios de la UE habrían expresado escepticismo al respecto, por lo que podría solicitarse una extensión de la fecha de salida (31 de octubre). La libra esterlina se aprecia 0.3% contra el dólar.

Presidente Fed de St. Louis a favor de mayor relajamiento. J. Bullard (dovish), quien votó en la última decisión por un recorte de 50 pb. en la tasa objetivo, indicó que deben de considerarse menores tasas de interés ante los riesgos que enfrenta la economía (e.g. guerra comercial), como un seguro. El rendimiento del treasury a 10 años cae 3.1 pb.

Moody’s revisa baja de crecimiento para México en 2019 de 0.5% a 0.2% a/a. Alertó sobre el estancamiento en el consumo privado y la atonía en la inversión. La segunda espera que se normalice en 2020, año en el que estima un crecimiento de 1.3%. La calificadora puso la perspectiva del soberano en “negativa” por lo que podría haber una revisión a la calificación en el 2T2020.

Bursátil

Atención en reportes de Bancos. Los futuros de los mercados estadounidenses se encuentran en terreno positivo valorando los resultados financieros de los principales bancos, dentro de los que destaca JP Morgan que reportó utilidades mejor a lo esperado, seguido de Citigroup también con resultados positivos y Black Rock que fue neutral. Por la tarde se tendrán más reportes de entidades financieras. En el tema comercial se mantiene las negociaciones entre EEUU-China. Por otra parte, los inversionistas también están atentos a los eventos geopolíticos donde el presidente Trump anunció sanciones a Turquía en respuesta a la ofensiva militar lanzada la semana pasada.

En Europa, los mercados a la expectativa del Brexit, donde el parlamento definió el 19 de octubre como fecha límite para alcanzar un acuerdo o solicitar extensión de 3 meses más. En México hoy al cierre de mercado se espera el reporte de América Móvil y de la BMV.

Positivo

  • Johnosn & Johnson: Incrementó su expectativa de utilidades para el año, luego de dar a conocer un reporte trimestral mejor a lo esperado, gracias al buen desempeño en ventas de sus tratamientos para psoriasis y cáncer.

Neutral

  • FINN: Fibra Inn anunció que llevó a cabo la reapertura de la emisión de Certificados Bursátiles Fiduciarios con clave de pizarra “FINN 18”, por un monto de P$1,200 millones a una tasa fija de 8.87%, con interés semestral, plazo de 8 años 4 meses, con pago del principal al vencimiento en febrero de 2028. El CV se destinará para amortizar la emisión “FINN 15” por P$1,000 millones, la cual vence en el 2021.

Negativo

  • GMEXICO: Dio a conocer que desde el día de ayer Asarco, una subsidiaria estadounidense, enfrenta una huelga en sus cinco instalaciones ubicadas en Arizona y Texas.
  • Goldman Sachs: Dio a conocer resultados trimestrales por debajo de lo esperado en su utilidad; afectada por un débil desempeño en la banca de inversión ante una menor actividad de fusiones, adquisiciones y OPI´s.
Cambios

La Casa Blanca ha pedido un alto el fuego inmediato en Siria, con el presidente Trump anunciando sanciones a Turquía en respuesta a la ofensiva militar lanzada la semana pasada. La lira no reaccionó con fuerza al anuncio, y los legisladores de ambos lados del Congreso dijeron que no se hizo lo suficiente para castigar al país. Quizás más significativo para la economía de Turquía es el anuncio de esta mañana de Volkswagen de posponer una decisión sobre la construcción de una fábrica de automóviles de $ 1.4 mil millones en respuesta a la acción militar.

El negociador jefe del Brexit para la UE, Michel Barnier, dijo que todavía es posible llegar a un acuerdo esta semana, pero que las conversaciones siguen siendo difíciles y solo queda un día para acordar un texto legal a tiempo para la cumbre de líderes del jueves en Bruselas. El Reino Unido presentó el lunes nuevas propuestas a los negociadores de la UE para aclarar su plan de normas aduaneras para Irlanda del Norte, y la libra se recuperó en las primeras operaciones de esta mañana con el tono optimista de Barnier antes de revertir algunas de esas ganancias. Los datos sobre la economía del Reino Unido mostraron que la cantidad de empleo cayó por primera vez desde 2017, con crecimiento de los salarios y las vacantes disminuyendo.

El índice MSCI Asia-Pacífico subió un 0,6%, mientras que el índice Topix de Japón cerró un 1,6% arriba al reabrirse después de un largo fin de semana y fijó el precio del acuerdo comercial de «fase uno» entre Estados Unidos y China. En Europa, el índice Stoxx 600 subió un 0,4%. Los futuros del S&P 500 apuntan a una ganancia en la apertura con el rendimiento del Tesoro a 10 años estaba en 1.686%.

Las monedas emergentes se mantienen en el rango bajo de los últimos días a la espera de mayores noticias respecto a la firma del pre acuerdo entre China y EU, así como de nuevas señales económicas que validen la política económica del cierre de año.

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