Económico 

Cautela sobre Guerra Comercial. El Presidente de China, X. Jinping, comentó que su país quiere llegar a un acuerdo en principio con EEUU y que ha evitado escalar las tensiones comerciales, aunque no teme tomar represalias en caso de ser necesarias. El Viceprimer ministro invitó al Representante Comercial de EEUU a China para continuar con las negociaciones a finales de mes. Así mismo, reportes aseguran que EEUU pospondría la aplicación de nuevas aranceles a productos chinos, previstos para diciembre, aunque no se alcance un acuerdo en principio para entonces.

PMI manufactureros de Europa extienden debilidad. El indicador de la Eurozona y de Alemania sorprendieron al rebotar en noviembre, aunque suman su décimo y onceavo mes consecutvo en terreno contractivo respectivamente (Eurozona: 46.6 pts vs 46.4 pts esp.; Alemania: 43.8 pts vs 42.8 pts esp.). La Presidente del BCE, C. Lagarde destacó la importancia de inversión pública para el crecimiento del bloque en medio de un contexto de elevada incertidumbre. Esta mañana el euro no presenta cambios frente al dólar.

Inflación al consumidor en México se acelera ligeramente más de lo previsto. Creció 3.10% a/a en la 1QNov superando el 3.07% estimado por el consenso, y tocó su mayor crecimiento en interanual en seis quincenas; presionó al alza el componente no subyacente por energéticos y agropecuarios, por su parte, el componente subyacente se moderó aunque al interior tuvo un desempeño mixto: mercancías se desaceleraron pero servicios rebotaron. El USDMXN cotiza sin cambios en $19.39.

Aún no hay acuerdo sobre ratificación de TMEC en EEUU. De acuerdo a reportes, hubo progresos en las negociaciones sobre el TMEC entre la Vocera de la Cámara de Representantes, N. Pelosi, y el Representante Comercial de EEUU, R. Lighthizer, aunque aún no logra un acuerdo final; es probable que el TMEC sea votado hasta 2020. Hoy inicia en receso legislativo en EEUU.

Congreso avala Presupuesto 2020. Con 302 votos a favor, la Cámara de Diputados aprobó en lo general y en lo particular el Presupuesto de Egresos de la Federación, el cual contempla un incremento de 1.0% respecto al presupuesto aprobado para 2019.

Bursátil

Mercados Positivos ante Avance Fase Uno.   Los futuros de los mercados estadounidenses apuntan a una jornada positiva impulsados por noticias favorables respecto al avance en la Fase Uno del acuerdo comercial entre EEUU-China.  Al respecto, el presidente chino Xi Jinping señaló que están trabajando activamente y que quiere llegar a un acuerdo comercial con EEUU, pero advirtió que no teme tomar represalias cuando sea necesario. Recordemos que EEUU apoya a Hong Kong en las protestas.

En Europa los mercados positivos, pese a los datos económicos de la Zona Euro, donde el PMI reportó debilidad por tercer mes consecutivo.  Destacó que el PMI del Reino Unido presentó su peor comportamiento desde 2016, de lado positivo fueron los datos de Alemania y Francia.

En México se aprobó el Presupuesto de Egresos 2020, quedo prácticamente sin cambios.  En noticias comerciales, se señaló que el T-Mec se va a 2020.

Positivo

  • AMERICA MOVIL: Circuló en medios que la empresa comprometió inversiones equivalentes a USD$7,800 millones en Brasil durante los próximos tres años.
  • IDEAL: Anunció los planes de pensiones canadienses CCPIB y Ontario Teachers’ realizarán de manera conjunta una oferta pública de adquisición por el 40% del capital de Ideal a un precio de P$ 43.96 por acción.
  • NORDSTROM: Sus títulos subían luego de que dio a conocer un reporte trimestral mejor a lo esperado e incrementó su guía de resultados para este año, gracias a mejores ventas de ropa y un buen manejo de inventarios.
  • GAP: La tienda de ropa estadounidense público resultados trimestrales mejores a lo esperado, a pesar de registrar una caída en ventas mismas tiendas. A principios de mes la empresa había recortado sus estimaciones para este año.
Cambios

En sus primeros comentarios sobre un acuerdo comercial parcial con los EU, el presidente Xi Jinping dijo que Beijing quería trabajar hacia un acuerdo de fase uno sobre la «base del respeto mutuo y la igualdad». Xi agregó que aunque su nación no inició la guerra comercial, China se defenderá cuando sea necesario. El viceprimer ministro Liu He, el principal negociador comercial del país, escribió un extenso artículo de opinión en el diario del Partido Comunista, People’s Daily, destacando el papel clave para el mercado de los actores no estatales, tal vez un intento de abordar una de las críticas de Estados Unidos sobre el modelo económico del país.

Si bien hubo alguna señal de mejora en el sector manufacturero devastado de Alemania, los datos de los gerentes de compras de hoy para la zona del euro apuntan a un continuo estancamiento en la economía de la región. La manufactura francesa fue un punto destacado, llegando a 51,6 en el mes, por delante de todas las estimaciones. No hubo puntos brillantes en un informe sombrío para el Reino Unido que muestra que el desempeño de la economía fue el peor desde julio de 2016, con el PMI industrial y de servicios por debajo de 50 y por debajo de las expectativas. Los datos de PMI para la economía de EU se publican hoy.

La Cámara finalizó ayer dos semanas de testimonios públicos de funcionarios de servicio exterior y funcionarios públicos, en su mayoría, dejando a los demócratas con una decisión que tomar. Podrían decidir si tienen suficiente evidencia para proceder con el próximo paso hacia la destitución del presidente Donald Trump, o podrían programar más audiencias en un intento de escuchar a algunos de los que el presidente ha prohibido aparecer. En una señal de que están sucediendo otras cosas en Washington, Trump firmó ayer una medida de gasto a corto plazo que aplaza el riesgo de un cierre del gobierno hasta el 20 de diciembre.

Las noticias comerciales mixtas y los datos económicos no han impedido que los mercados se mantengan en un tono ligeramente positivo con las monedas operado en un rango muy acotado a la espera de nuevas señales para iniciar algún movimiento más claro. Durante la noche, el índice MSCI Asia-Pacífico agregó 0.2% mientras que el índice Topix de Japón cerró 0.1% más alto después de tres días de caídas. En Europa, el índice Stoxx 600 operó 0.4% arriba con las mineras y las compañías de energía con los mejores resultados. Los futuros del S&P 500 apuntaban a una ganancia en la apertura con el rendimiento del Tesoro a 10 años en 1.755%.

 Descargar PDF     Ver PDF