Económico 

Perspectiva. Consideramos que los principales catalizadores a lo largo de la sesión serán algunos reportes corporativos y los comentarios de algunos miembros de la Fed. Además, seguirá la atención sobre la posible crisis energética (Rusia limitará su suministro de gas a Europa hasta que se apruebe el uso del ducto Nord Stream 2). El precio del petróleo sube 0.7% a 82.2 dpb, y el dólar se deprecia 0.3% frente a las principales monedas de la canasta de divisas. El USDMXN desciende 4 cts y abre en $20.36.

Industria; sector vivienda EEUU. Ayer, la producción industrial se contrajo más de lo esperado en septiembre (-1.3% m/m vs -0.2%), pues aún se resintieron los efectos del Huracán Ida y de las interrupciones en las cadenas de suministros. A tasa anual, el indicador se desaceleró por una base de comparación menos débil. De igual forma, tanto los permisos de construcción como los inicios de casas decepcionaron sus proyecciones al contraerse 7.7% y 1.6% respectivamente.

FMI pesimista con Asia. El Organismo rebajó su pronóstico de crecimiento de la región para 2021 a 6.5% desde el 7.6% anterior, señalando que la variante Delta sigue deteriorando las perspectivas económicas ante el repunte de contagios. Pese a ello, estima que será la región con el mayor dinamismo en el mundo durante el año.

A seguir. Más adelante serán relevantes las declaraciones de algunos presidentes regionales de la Fed (Atlanta, San Fco, Minneapolis), y la balanza comercial de Japón para septiembre.

Bursátil

Atención en Reportes Trimestrales. Los futuros de los mercados accionarios estadounidenses registran movimientos al alza, reaccionando a los reportes trimestrales del tercer trimestre, que al momento han resultado positivos. En ese sentido, dentro de las empresas que reportaron mejor a lo esperado el día de hoy destacan Procter & Gamble y Johnson & Johnson; sin embargo, aún existe cautela sobre el impacto que los incrementos en costos derivados de los problemas en cadenas de suministro pudieran tener hacia adelante. Por otro lado, circula en medios que la FDA podría autorizar los refuerzos y la combinación de dosis de vacunas de J&J y Moderna, lo anterior luego de que hace un mes se aprobó la aplicación de refuerzos de la vacuna de Pfizer. Por su parte, destaca que el precio del Bitcoin alcanza nuevos máximos, ante el lanzamiento del primer ETF relacionado con la criptomoneda en EEUU.  Al cierre del mercado, se esperan los reportes de Netflix y United Airlines.

Positivo

  • J&J: La compañía anunció utilidades de USD$2.6 por acción, pero ingresos por debajo de lo esperado; sin embargo, gracias a la fortaleza de los negocios revisó al alza su Guía 2021.
  • TRAVELERS: Gracias a sólidos resultados de inversión y suscripción la compañía superó el estimado tanto en utilidades como en ingresos.
  • BANK OF NEW YORK MELLON: Reportó utilidades de USD$1.04 superando el estimado del consenso, en ingresos también estuvo por arriba de lo esperado gracias a un incremento en ingresos por comisiones y por liberación de reservas
  • CREAL: Anunció la dación en pago de P$695 millones en activos correspondientes al crédito otorgado a la empresa nuncio Accipiens, S.A. DE C.V. El crédito vencido representaba el 6.4% de la cartera de PyMEs México y resultará en una disminución de 130 puntos en el índice de morosidad.

Neutral

  • KOF: Pagará el 3 de noviembre la segunda exhibición de dividendo por P$ 0.3150 pesos por cada acción serie «a» y serie «d», y P$2.52 pesos, por cada unidad vinculada «KOF UBL», (yield total de 2.5%).
  • FEMSA: Pagará la segunda exhibición de P$0.9583 pesos, por cada unidad Femsa «B» y P$1.1500 por cada unidad Femsa «BD» (yield de 1.2%) a partir del día 5 de noviembre del 2021. El dividendo fue aprobado el 4 de marzo de 2021

Negativo

  • P&G: Cae en pre mercado a pesar de superar el estimado de utilidades por acción en USD$0.02, los ingresos también estuvieron mejor a lo estimado; sin embrago, anunció un incremento en costos de productos básicos y transporte.
  • NEMAK: Reportó ventas en línea con nuestro estimado, con un decremento en ventas de -12.9% a/a, y en EBITDA de -42.9% a/a, lo anterior se atribuye a las interrupciones en el suministro global de semiconductores.

Cambios

El MXN abre en 20.34, después de haber cerrado el día de ayer ligeramente presionado vs. el USD en niveles alrededor de 20.40. En la sesión de ayer vimos un precio mínimo de 20.31 y máximo de 20.42

Sigue el nerviosismo en torno a la crisis de precios de los energéticos debido a que  la OPEP y sus aliados no pudieron cumplir con sus objetivos de producción y Rusia ha disminuido sus envíos de gas natural a Europa. El precio de petróleo alcanza esta mañana niveles máximos de los últimos años.

Continúan las dudas en torno a si la inflación elevada es transitoria o no, con economistas de la Reserva Federal proyectando una inflación del 2% en 2022. Para los bancos centrales, el problema es que las herramientas habituales para luchar contra los precios más altos pueden no pueden hacer mucho para resolver una crisis de oferta, lo que significa que aunque algunos de ellos suban la tasa de referencia, podríamos seguir viendo una inflación alta.

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