Económico 

Ministro del exterior chino confirma comunicación entre negociadores de EEUU y de su país. Ello acota los temores asociados a la guerra comercial previo a la entrada en vigor de nuevos aranceles (domingo); el yuan chino se aprecia 0.1% contra la divisa estadounidense.

Gasto personal en EEUU se acelera más a lo esperado en julio (0.6% m/m); ingreso se desacelera sorpresivamente (0.1%). El índice de precios se mantuvo estable en 1.4% a/a, al igual que el componente subyacente (1.6%); este último en su mayor nivel en cinco meses. Pese a ello, el mercado descuenta con alta probabilidad más recortes en tasas de interés por parte de la Fed; el rendimiento del treasury a 10 años (+2.0 pb.) mantiene sus avances.

Se modera marginalmente inflación en la Eurozona durante agosto: 1.0% a/a desde 1.1% previo. Manteniéndose así por debajo del objetivo de 2.0% del BCE desde diciembre pasado. El índice subyacente también creció al mismo ritmo que el mes anterior (0.9%). Se mantiene la expectativa de estímulos monetarios en septiembre, no obstante que tres miembros del BCE recientemente indicaron que no apoyarían reactivar el QE. El euro se deprecia 0.2% frente al dólar y el rendimiento del bono alemán a 10 años cae 1.7 pb.

Reportes aseguran que se consideraría reanudar subastas de campos energéticos en México. Lo anterior ayudaría a complementar la exploración y producción respecto a lo considerado en el Plan de Negocios de Pemex (aprovechar campos terrestres y en aguas someras). El peso sigue el avance de otras divisas emergentes y de la región contra el dólar (real brasileño +0.3%); el USDMXN desciende cinco cts. y se cotiza en $20.09.

Bursátil

Termina agosto, con avances marginales en materia comercial. Los futuros de los mercados accionarios están finalizando la semana y el mes con ligeros avances en el tema comercial, luego de comentarios del presidente D. Trump que señaló que las autoridades comerciales de su país sostuvieron conversaciones la tarde del jueves con China, no se dieron más detalles, se esperarían que se informe de las reuniones que esperan tener en septiembre.   Asimismo, China declaró que eximirá a los vehículos eléctricos Tesla del impuesto de compra, favoreciendo a las compañías a evitar el tema de aranceles que pueda generarse en el sector. Lo anterior se genera en un entorno de incertidumbre geopolítica por el lado de Argentina y la decisión de extender los vencimientos de su deuda, evento que es catalogado como “incumplimiento” por parte de S&P. Finalmente los mercados se mantendrán atentos a los efectos que pueda tener la tormenta tropical Dorian que llegará a Florida este fin de semana.

Positivo

  • DELL: Las acciones de la empresa subían en la preapertura gracias a que la compañía revisó al alza su expectativa de utilidades para este año, luego de que reporto ventas y utilidades mejores a lo esperado ante la demanda de computadoras y Software.

Neutral

  • GAP: El día de ayer realizó el pago de la primera porción del dividendo por un monto de P$ 4.21 por acción. La segunda porción del dividendo, que equivale a P$ 4.21 por acción será pagada antes del 31 de diciembre de 2019. El dividend yield del dividendo total es de 4.6%considerando el precio de cierre de ayer.
  • LIVEPOL: Aprobó en asamblea extraordinaria aumentar el monto máximo que prevé destinar a la compra de acciones propias en 2019, el fondo paso de USD$17 millones a USD$298 millones.

Negativa

  • Bancos: Moody´s revisó la perspectiva del sistema bancario mexicano desde estable a negativa, debido al deterioro de las perspectivas económicas del país. La calificadora menciona que en este escenario se desaceleraría el crecimiento en cartera, crecería la morosidad y disminuiría la rentabilidad. Sin embargo, la banca estaría bien capitalizada y con niveles de rentabilidad altos en comparación con otros países de la región.
Cambios

La miembro de la Junta Ejecutiva del Banco Central Europeo, Sabine Lautenschlaeger, se convirtió en la última legisladora en agregar su voz a quienes dicen que no es el momento adecuado para reiniciar el programa de flexibilización cuantitativa del banco. Ayer, el gobernador holandés Klaas Knot dijo que las perspectivas no son lo suficientemente débiles como para reanudar la compra de bonos, mientras que el presidente del Bundesbank, Jens Weidmann, recientemente volvió a escribir después de no haber sido seleccionado como próximo jefe del BCE. La retórica hawkish antes de la reunión del banco del 12 de septiembre podría verse desalineada con los datos, ya que las cifras de inflación de hoy muestran que el crecimiento de los precios en la zona del euro sigue estancado en 1%, muy por debajo del objetivo del BCE.

El presidente Donald Trump dijo que canceló un viaje a Polonia porque el huracán Dorian está a punto de golpear Florida, donde podría tocar tierra como el primer huracán importante que azota el área en 15 años. La incertidumbre sobre cuándo y dónde golpeará la tormenta provocó que el gobernador de Florida ya haya expandido un estado de emergencia a 67 condados, desde los 26 originales. Las aerolíneas están considerando si cancelar los vuelos en el ajetreado fin de semana del Día del Trabajo, mientras que los futuros de jugo de naranja aumentaron en las estimaciones que alrededor del 60% de la principal región productora del estado podría verse afectada.

La decisión del primer ministro Boris Johnson de suspender el parlamento hasta cinco semanas antes del plazo del Brexit del 31 de octubre no fue revocada por un juez escocés esta mañana. A pesar del revés, los legisladores confían en tener el tiempo suficiente para impedir que el Reino Unido abandone la Unión Europea sin un acuerdo. Hubo más evidencia del daño que la incertidumbre sobre el futuro está causando a la economía británica, con la confianza del consumidor en un período mínimo de seis años y el optimismo empresarial más bajo desde 2011.

El índice MSCI Asia-Pacífico subió un 1,2%, mientras que el índice Topix de Japón cerró un 1,5% arriba. En Europa, el índice Stoxx 600 fue 0.8% más alto, con el avance de todos los sectores industriales. Los futuros del S&P 500 apuntan a una apertura positiva antes del fin de semana largo. El rendimiento del Tesoro a 10 años en 1,528%.

Los mercados emergentes tienen un respiro respecto de los últimos días con lo que el MXN después de ver un 20.17 en la sesión de Londres, arranca la local en 20.08 antes del fin de semana largo en EU por el día del trabajo, se espera una baja liquidez y que los mercados cierren un poco más temprano.

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