Económico 

Perspectiva. Podría prevalecer cierto apetito por riesgo, de seguirse asimilando las cifras positivas de empleo en EE.UU., conocidas el viernes (916 vs. 660 mil esperado), pese a noticias mixtas en materia del virus (confinamientos en ALE y FRA, y RU avanza en plan de reapertura; EE.UU. promedia 3 millones de vacunas diarias); también sería relevante la discusión del plan de infraestructura del Presidente Biden (Republicanos apoyarían paquete acotado, lo que reduciría temor inflacionario); finalmente, la liquidez podría verse afectada por feriados en CHI y EUR. El rendimiento del treasury a 10 años exhibe pocos cambios y se ubica en 1.72%; al tiempo que se debilita el índice dólar (-0.2%), el USDMXN baja 6 cts. y se cotiza en $20.25; en materias primas, destaca el retroceso de 1.8% en el precio del crudo, tras la decisión de la OPEP de aumentar la producción en más de 2 millones de barriles diarios.

A seguir esta semana. Hoy, se conocerán el PMI servicios en EE.UU. y, en México, las remesas para febrero, el PMI manufactura de marzo y la encuesta Banxico. En los próximos días: las minutas de la Fed (miércoles) y comentarios de J. Powell (viernes); datos de inflación en China (jueves); la producción industrial para la Eurozona (viernes); y, en México, cifras de consumo privado e inversión fija bruta (miércoles), inflación (jueves) y actividad industrial (viernes), y minutas de Banxico (jueves).

Bursátil

Impulso por reporte de empleo. Los futuros de los mercados accionarios estadounidenses inician la semana al alza, impulsados por los datos de empleo al mes de marzo que se dieron a conocer el viernes, a lo que se suma el optimismo por del proceso de vacunación que supera los 3 millones diarios. No obstante, el presidente de EEUU pide a la población que se vacune ya que en los últimos días se ha notado un incremento en los contagios en las personas de 30 a 50 años. Mientras, en Francia se mantiene el bloqueo de 4 semas y Reino Unido exige pruebas de Covid-19 dos veces por semana para abrir más la economía. Los inversionistas siguen asimilando el paquete de infraestructura por 2.2 billones presentado por Joe Biden, al alza de impuestos propuesta sigue generando presión, así como proyectos que enfrentan la oposición de los republicanos. En la parte económica, hoy se esperan los datos de PMI e ISM servicios y manufactura de marzo, así como órdenes de fábrica y de bienes durables. En México se espera la encuesta de expectativas de Banxico. Esta semana la atención se ubicará en los minutos de la Reserva Federal y la actualización en las proyecciones de crecimiento mundial del FMI y del Banco Mundial.

Positivo

  • TESLA: Anunció que entregó casi 185,000 vehículos durante el primer trimestre, así mismo superó lo estimado por el consenso en 10,000 unidades.
  • TRIBUTE CO.: Recibió una oferta pública de adquisición por USD$680 millones del presidente de Choice Hotels y de un multimillonario suizo, esto supera el acuerdo inicial de USD$635 millones con Alden Global Capital.
  • NEMAK: Anunció que ha establecido objetivos para reducir en un 28% sus emisiones de gases efecto invernadero para 2030.

Neutral

  • GRUMA: Obtuvo un crédito por USD$200 millones a plazo de 5 años y tasa Libor más una sobretasa de 100 puntos base, pagadero en una sola exhibición a su vencimiento. El crédito será utilizado para refinanciar pasivos.
  • NEMAK: Fitch ratificó su calificación en “AA(mex)” con perspectiva estable, espera que para 2021 la recuperación en volúmenes y las reducciones en costos resultarían en un aumento en EBITDA de USD$550 millones.
  • PINTEREST: Circula en medios que la compañía estaría en pláticas para comprar a VSCO, VSCO se valoró recientemente en USD$550 millones.
  • GAMESTOP: Anunció planes para vender hasta 3.5 millones de acciones, estarían utilizando los ingresos para fortalecer su balance y acelerar su transformación.
  • J&J: Anunció que se hará cargo de la fabricación de su vacuna contra Covid-19, en una planta propiedad del fabricante contratado EBS, después de que un problema de calidad arruinara un lote.
Cambios

Con gran parte del mercado cerrado el viernes, los inversionistas tendrán la oportunidad de reaccionar al número de nóminas de esta mañana. El informe del viernes mostró que el aumento en la contratación tuvo una base amplia en todas las industrias, con el ocio y la hotelería liderando las ganancias. Esas cifras se reflejaron en los datos de la encuesta que mostraron una proporción récord de propietarios de pequeñas empresas que reportaron vacantes de trabajo en marzo. El ritmo rápido de las vacunas está ayudando con la recuperación, con un promedio de 7 días de inyecciones diarias administradas en los EE. UU. que superan los 3 millones.

La administración Biden está tratando de generar apoyo público para el plan de infraestructura de $ 2.25 billones del presidente, dirigido a los votantes republicanos en un intento de contrarrestar la oposición de los legisladores republicanos. Si bien los programas de noticias del domingo indicaron que puede haber cierto apoyo entre los líderes republicanos a un paquete de gastos mucho más pequeño, el tema del aumento de impuestos sigue siendo el principal problema.

El presidente Joe Biden pidió a los estadounidenses que se vacunen, ya que un miembro de su junta asesora de Covid-19 advirtió que Estados Unidos enfrenta un cuarto aumento de infecciones. Las enfermedades y las hospitalizaciones están aumentando en personas de entre 30 y 50 años. India alcanzó un récord de más de 100,000 casos nuevos en 24 horas, lo que generó más restricciones. Francia ha entrado en un bloqueo de cuatro semanas, mientras que el gobierno del Reino Unido está presionando para que todos en Inglaterra realicen dos pruebas Covid a la semana, ya que las autoridades buscan abrir aún más la economía el próximo lunes.

La renta variable global está en general tranquila y gran parte del mundo está de vacaciones hoy. Las acciones en India cayeron lo máximo en cinco semanas después de que se publicaron los datos del caso Covid. El índice Topix de Japón cerró con un alza del 0.5%. Los mercados de China, Hong Kong y la mayor parte de Europa están cerrados. Los futuros del S&P 500 apuntan a un salto en la apertura, el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años está en 1.72%, el petróleo cayó y el oro bajó.

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