Económico 

Perspectiva. En un contexto de poca información económica, dentro del cual los mercados podrían operar con cierta calma, no descartamos implicaciones derivadas de la propagación del virus, que ha llevado al cierre parcial de puertos en CHI y a que se advierta sobre daños económicos en JAP, entre otras consecuencias. El rendimiento del treasury a 10 años baja en el margen (1.36%, -0.3 pb.); al tiempo que el índice dólar se debilita 0.3%, el USDMXN borra las alzas de ayer y se coloca en $19.87 (-10 cts.); el precio del petróleo WTI se cotiza en 68.9 dpb (-0.4%), reflejando la revisión a la baja en los pronósticos de la demanda mundial por parte de la OPEP, a causa del rebrote del virus.

MX: Anuncio Banxico, empleo IMSS. Ante las mayores presiones inflacionarias, Banco de México decidió, por mayoría (3-2), elevar la tasa objetivo a 4.50% (+25 pb.), en línea con nuestra proyección; G. Borja y G. Esquivel, al igual que en junio, se opusieron al ajuste. En julio, hubo 117 mil nuevos puestos de trabajo registrados ante el IMSS, con lo que se han recuperado 792 de las 1,114 mil posiciones perdidas entre marzo y junio de 2020; la cifra pudo ser distorsionada por la ley de subcontratación.

A seguir. Más adelante en el día, se publicará la confianza del consumidor de la U. de Michigan en EE.UU. La siguiente semana, destacan: cifras de ventas minoristas de julio y las minutas de la última reunión de la Fed, en los EE.UU.; en JAP, se conocerá el PIB al 2T21; y, en CHI, datos de consumo, inversión e industria para julio.

Bursátil

Balance Semanal Positivo. Los futuros de los mercados accionarios se ubican con movimientos mixtos, luego del cierre previo con el S&P y el Nasdaq ubicándose en máximos, y terminando con un balance semanal sería positivo. Se espera que el crecimiento de las ganancias del 2T21 año tras año sea del 92.9%, de acuerdo a Refinitiv. Lo anterior compensa la cautela respecto al incremento de contagios de la pandemia. Destaca hoy la caída en las acciones de Airbnb tras advertir sobre un menor desempeño en sus ingresos por la variante delta. Por su parte ayer se cerró de forma parcial el tercer puerto de contenedores de China, Ningo-Zhoushan, el tercero más importante del mundo, lo cual está ejerciendo presión sobre las cadenas de suministro. Por su parte los precios del petróleo retroceden ante temores de una menor demanda de crudo. Para hoy se espera el informe de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan de agosto

Positivo

  • DISNEY: Reportó utilidades de USD$0.80 por acción superando el estimado de USD$0.55, los ingresos también estuvieron mejor a lo esperado, gracias a un impulso en la asistencia a parques y crecimiento en su servicio de transmisión.
  • PFIZER, BOINTECH, MODERNA: La FDA autorizó las vacunas de refuerzo de Covid-19 de estas compañías para personas inmunodeprimidas

Neutral

  • KANSAS CITY SOUTHERN: Rechazó la oferta de adquisición mejorada de Canadian Pacific Railway, argumentando que no constituye una propuesta superior a su acuerdo con Canadian National Railway.
  • FIBRA HD: Respecto a la oferta pública de adquisición forzosa por hasta el 100% de los CBFIs en circulación emitidos por FIBRA HD por parte de Fibra Plus, el fideicomiso de fundadores renunció al 100% de la cláusula de Poison Pill.

Negativo

  • AIRBNB: Reportó una pérdida de USD$0.11 por acción, menor a la esperada de USD$0.47, los ingresos estuvieron mejor a lo esperado, gracias a una recuperación secuencial, sin embargo, la variante delta podría seguir causando incertidumbre.
  • SOFI: Reportó una pérdida de USD$0.48 por acción, mayor a la pérdida esperada de USD$0.06, los ingresos superaron el estimado derivado de que la membresía se duplicó a/a.
  • DOORDASH: Registró una pérdida trimestral mayor a la esperada, sin embargo, a nivel de ingresos superó expectativas y revisó al alza su guía para volúmenes. Los títulos caían en pre mercado.

Cambios

Aumentan los temores de que la rápida propagación de la variante delta pueda llevar a una repetición de las pesadillas de distribución del año pasado. El cierre parcial del tercer puerto de contenedores más ocupado del mundo ayer está ejerciendo presión sobre las cadenas de suministro ya extendidas antes de la temporada de compras clave. El centro de Los Ángeles ya se está preparando para otra posible disminución del tráfico desde China. Los retrasos resultantes también podrían aumentar el precio del envío de contenedores, que ya ha subido más del 220% este año.

La Administración de Drogas y Alimentos de EE. UU. autorizó la aplicación de una tercera dosis de la vacuna Covid a personas médicamente vulnerables. Estados Unidos ya ha administrado suficientes inyecciones para cubrir al 55% de la población y el ritmo de la inoculación se aceleró recientemente después de desacelerarse en la primavera. Facebook Inc. se convirtió en el último empleador importante en retrasar la fecha de regreso a la oficina. En Asia, el brote en Japón continúa empeorando con la recuperación económica amenazada por la lenta tasa de vacunación

Las preocupaciones sobre las perspectivas de crecimiento global se pueden ver claramente en el precio del petróleo que acumula una caída de cerca del 6% al cotizar en USD $68.89, después de su punto más alto al cierre del mes pasado, con la AIE advirtiendo ayer de una fuerte caída en la demanda pronosticada este año y un superávit del mercado en 2022. La OPEP recortó su pronóstico de demanda de crudo para el próximo año. Las restricciones en Asia ya están provocando una reducción de las expectativas de crecimiento, y el banco central de Malasia recortó las perspectivas por segunda vez este año.

Los mercados globales se mantienen poco movidos en pocas noticias. Durante la noche, el índice MSCI Asia Pacific cayó un 0,3%, mientras que el índice Topix de Japón cerró un 0,2% más alto. En Europa, el índice Stoxx 600 había ganado un 0,2%, mientras el indicador continuaba subiendo. Los futuros del S&P 500 apuntaban a un pequeño movimiento hacia el verde en la apertura y el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años estaba en 1.347%. El USD se mantiene dentro del rango d elos últimos días a la expectativa de la evolución de las nuevas restricción y la forma de aplicarlas en cada país y siguiendo muy de cerca la evolución de la inflación y el mercado laboral de cara a Jackson Hole a finales de mes. El MXN inicia sesión nuevamente por debajo del 19.90 después de que ayer se presionara de 19,87 a 19.95 con el esperado aumento de la tasa por parte de Banxico con 2 votos en contra del movimiento, cuando se esperaba una votación unánime.

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